Changes in Taxation of Mutual Funds: এবারের বাজেটে কীভাবে বদলাবে মিউচুয়াল ফান্ড বিনিয়োগ? কোন ক্ষেত্রে দিতে হবে কত কর?

বাজেটের আগে, মিউচুয়াল ফান্ডগুলি বিভিন্ন করের বিভাগে পড়ত। কিছু মিউচুয়াল ফান্ডকে দীর্ঘমেয়াদী এবং স্বল্পমেয়াদী হিসাবে গণ্য করা হত। সেই মতো কর ধার্য হত তাতে। কিছু মিউচুয়াল ফান্ডে মার্জিনাল কর ধার্য করা হত, কিছু ফান্ডে ইন্ডেক্সেশন কার্যকর থাকত। তবে এই বাজেটের ফলে এই সমস্ত কিছু সরল হয়ে গিয়েছে।

এডেলউইসের এমডি এবং সিইও রাধিকা গুপ্তা কেন্দ্রীয় বাজেট ২০২৪ ঘোষণার পরে মিউচুয়াল ফান্ড সংক্রান্ত পরিবর্তন বিশ্লেষণ করে একটি ভিডিয়ো প্রকাশ করেন। সেখানে তিনি বলেন, 'এই বাজেটের আগে, মিউচুয়াল ফান্ডগুলি বিভিন্ন করের বিভাগে পড়ত। কিছু মিউচুয়াল ফান্ডকে দীর্ঘমেয়াদী এবং স্বল্পমেয়াদী হিসাবে গণ্য করা হত। সেই মতো কর ধার্য হত তাতে। কিছু মিউচুয়াল ফান্ডে মার্জিনাল কর ধার্য করা হত, কিছু ফান্ডে ইন্ডেক্সেশন কার্যকর থাকত। তবে এই বাজেটের ফলে এই সমস্ত কিছু সরল হয়ে গিয়েছে এবং সূচীকরণ বা ইন্ডেক্সেশনের ধারণাটি চলে গিয়েছে।' (

এরপর রাধিকা বলেন, 'এখন কর ধার্য করার জন্যে মিউচুয়াল ফান্ডগুলিতে তিনটি ক্যাটাগোরিতে ভাগ করা হয়েছে। যে সব মিউচুয়াল ফান্ডে ৬৫ শতাংশের বেশি ইক্যুইটি শেয়ার, সেগুলি ক্যাটাগোরি ১। এমনি শেয়ারেরই মতো সেগুলিকে ফিনানশিয়াল মূলধন হিসেবে গণ্য করা হবে। স্বল্পমোদে এই সব মিউচুয়াল ফান্ডের লাভে ২০ শতাংশ এবং দীর্ঘ মেয়াদে ১২.৫ শতাংশ হারে কর ধার্য করা হবে। এদিকে দ্বিতীয় তক্যাটাগরিতে আছে সেই সব মিউচুয়াল ফান্ড, যাতে ৬৫ শতাংশ হল ডেট সিকিউরিটি বা বন্ড, সেগুলিতে স্বল্পমেয়াদ বা দীর্ঘমেয়াদের কনসেপ্ট নেই। এই সব মিউচুয়াল ফান্ডের লাভের ওপর মার্জিনাল হারে কর ধার্য করা হবে।' এদিকে যে সব মিউচুয়াল ফান্ড গোল্ড ইটিএফ বা বিদেশি ফান্ডে বিনিয়োগ করে, বা যেগুলি হাইব্রিড ফান্ড, সেই সব ক্ষেত্রে স্বল্পমেয়াদে মার্জিনাল হারে কর ধার্য হবে এবং দীর্ঘ মেয়াদে ১২.৫ শতাংশ হারে কর ধার্য হবে লভ্যাংশের ওপর। (

এদিকে মিউচুয়াল ফান্ড এবং ইউটিআই পুনরায় ক্রয়ের ক্ষেত্রে এতদিন যে ২০ শতাংশ হারে টিডিএস কাটত, তা এবারের বাজেটে তুলে দেওয়ার ঘোষণা করেছেন কেন্দ্রীয় অর্থন্ত্রী নির্মলা সীতারামন। ফিন্যান্স বিল ২০২৪ সালের ৫৫ নং অনুচ্ছেদ অনুযায়ী, আয়কর আইনে ১৯৪এফ বাতিল কররা প্রস্তাব দেওয়া হয়েছে। আয়কর আইনের এই ১৯৪এফ ধারাতেই উল্লেখ করা হয়েছে মিউচুয়াল ফান্ড এবং ইউটিআই-এর রিপার্চেজের ক্ষেত্রে ২০ শতাংশ টিডিএস কাটার কথা। ২০২৪ সালের ১ অক্টোবর থেকে এই নয়া প্রস্তাব কার্যকর হতে চলেছে বলে জানা গিয়েছে, অর্থাৎ, আর কয়েক মাস পর থেকে মিউচুয়াল ফান্ড এবং ইউটিআই পুনরায় ক্রয়ের ক্ষেত্রে ২০ শতাংশ হারে টিডিএস কাটা হবে না। সরকারের এই নয়া সিদ্ধান্তের ফলে মিউচুয়াল ফান্ডে বিনিয়োগে ইচ্ছুক ব্যক্তিদের ওপর কম করের বোঝা চাপবে।